חברים חיים ביחד. הדייג דג דגים בים ומוצא באחד הדגים כוס המעלה מרגליות. יוצא הדייג לעולם ובת מלך שמורה ישנה עמו תמורת קבלת הכוס. הוא חוזר לחבריו. המלך מגרש את בתו כי הרתה. היא מחפשת את הדייג, מוצאת אותו והם מתחתנים. אביה מגיע לאותה העיר והיא, מחופשת כבחור, מראה לו את פלאי הכוס. הוא מוכן לשכב עם זכר ובלבד שיקבל את כוס הפלא. היא מגלה את עצמה ומוכיחה אותו על שפלותו ועל אהבת הבצע שלו שאינה יודעת גבול.